GE Vernova (GEV) +35% с начала года, сочетание asset heavy модели, структурного спроса на электроэнергию и циклического роста инвестиций в энергетику.
GEV - энергетическая компания, выделенная из General Electric в 2024 году. Бизнес сфокусирован на газовых турбинах, ветроэнергетике и сетевой инфраструктуре. Это один из крупнейших в мире поставщиков оборудования для генерации электроэнергии и сервисного обслуживания станций.
Вся производственная мощность турбин компании уже распродана до 2040 года, что дает почти 15 лет видимости по загрузке и будущей выручке. Что является редкой ситуацией в для капиталоемкого индустриального бизнеса.
Акции торгуются по 56x Forward P/E против 45x год назад, то есть премия к собственной оценке расширилась примерно на 24%.
JPMorgan Chase установил целевую цену $1000, это около +13,50% к текущей котировке