JPMorgan отметили, что машиностроение, региональные банки, жилищный сектор, авиалинии и ритейл в среду выросли более чем на +2 стандартных отклонения на фоне менее жесткого, чем ожидалось, решения ФРС.
Goldman Sachs сообщили, что их корзина Cyclicals vs Defensives закрылась ростом уже 13 сессию подряд, что стало рекордом. Банк добавил, что триместровые и полугодовые доходности после продолжительных периодов опережающей динамики циклических акций почти всегда положительные и часто очень сильные.
При том что в макроэкономике много подвижных элементов, обозначены несколько поддерживающих факторов: ожидаемый фискальный импульс в 2026 году из OBBBA, менее жесткое влияние тарифов и обновления от банковского сектора по кредитованию, рынкам капитала и потребительским тратам.
Что касается части фискальной поддержки из OBBBA, Wells Fargo оценивает дополнительный прирост налогового возврата на уровне $800,00 $850,00 на одного налогоплательщика в среднем, что дает приблизительно положительный эффект на ВВП около 45 бп